Vēsturiski šo vienkāršo teicienu ir bijis grūti ievērot. Piemēram, EUR/USD. Mūsu dati liecina, ka EUR/USD darījumi 61% gadījumu noslēdzās ar peļņu. Taču vidējā zaudētā darījuma vērtība bija 83 pipi, kamēr vidējā uzvarētāja vērtība bija tikai 48 pipi. Tirgotāji zaudēja par 70 % vairāk zaudējumu no zaudējumu darījumiem nekā guva peļņu no uzvaras darījumiem. Atcerieties, ka pagātnes sniegums nav nākotnes rezultātu rādītājs. Kāpēc šāda nelīdzsvarotība? To var izskaidrot cilvēka uzvedība attiecībā uz uzvarēšanu un zaudēšanu.

Iedomājieties derības. Jums ir divas iespējas. Izvēle A - mēs metam monētu. Ja jums būs pāri, jūs vinnēsiet 1 000 dolāru, bet, ja būs pretēji, jūs vinnēsiet neko. Izvēle B - mēs metam monētu, bet, ja tā ir "ar galvu" vai "ar astīti", jūs vinnēsiet 450 ASV dolāru. Kuru jūs izvēlētos? Daudzu metienu laikā, teiksim, 100 metienu gadījumā izvēle A ir saprātīga. Ja jums puse no visiem gadījumiem būs "galva", jūs nopelnīsiet 50 000 dolāru. Jo vairāk galviņu, jo vairāk jūs nopelnīsiet. Izvēloties B variantu, jūs varat nopelnīt visvairāk 45 000 ASV dolāru. Cilvēka psiholoģija liecina, ka lielākā daļa cilvēku izvēlas B, jo garantija ir pilnīgi pieņemama. Apvērsīsim šo likmi un uzskatīsim to par zaudējumu. Izvēloties A variantu, ar "galvu" jūs esat parādā 1 000 ASV dolāru, bet ar "asti" - 0 ASV dolāru. Izvēloties B variantu, neatkarīgi no "galva" vai "asti" jūs esat parādā 450 ASV dolārus. Arī šajā gadījumā psiholoģija liecina, ka lielākā daļa cilvēku vienmēr izvēlas A. Cilvēki izvairās no riska, ja tas saistīts ar potenciālu peļņu, bet uzņemas risku, lai izvairītos no garantēta zaudējuma. Mums vairāk sāp zaudējumi nekā prieks par peļņu.

KĀ MĒS UZZĪSTAM VAIRĀK, KĀ UZZĪSTAM VAIRĀK, KĀ ZAUDĒJAM, KĀ ZAUDĒJAM, KĀ ZAUDĒJAM?

Tirgojot ievērojiet vienkāršu noteikumu:

To sauc par riska un atdeves attiecību. Ja jūs riskējat zaudēt tikpat daudz punktu, cik cerat iegūt, tad jūsu riska un atdeves attiecība ir 1:1, kas nozīmē, ka jūs iestatāt stop un limita punktu vienādā attālumā no pirkšanas vai pārdošanas cenas. Ja jūs uzņematies 40 pipu risku (stop) un cenšaties gūt 80 pipu peļņu (limits), tad riska un atdeves attiecība ir 1:2.

Jo augstāku riska un atdeves attiecību izvēlaties, jo retāk jums ir pareizi jāprognozē tirgus virziens, lai pelnītu naudu. Tomēr jums vajadzētu izmantot vismaz 1:1 riska un atdeves attiecību: Ja jums ir taisnība tikai pusi no laika, jūs strādājat bez zaudējumiem.

Ja vien jums ir izstrādāts tirdzniecības plāns, kurā izmantota pareiza riska un atdeves attiecība, nākamais uzdevums ir ievērot šo plānu. Apsveriet monētas mešanas derības. Pastāv tendence turēt zaudējumus un agri ņemt peļņu. Tā nav labākā stratēģija pareizai riska pārvaldībai.

Ta vietā tirgotājiem vajadzētu no tirdzniecības izslēgt emocijas. Labs veids, kā to izdarīt, ir jau no paša sākuma iestatīt tirdzniecību ar stop un limita rīkojumiem. Tas ļauj jau no paša sākuma izmantot pareizu riska un atdeves attiecību (1:1 vai augstāku) un pie tās pieturēties.

Ja reiz esat iestatījis stopus un limitus, nepieskarieties tiem!

No tiem tirgotājiem, kuri tirgojās ar 1:1 vai augstāku riska un atdeves attiecību, 53 % guva peļņu; no tiem, kuri netirgoja, peļņu guva 17 %. Tirgotājiem, kuri ievēroja šo noteikumu, bija trīs reizes lielāka iespēja gūt peļņu—tas ir būtiska atšķirība.

Atveriet gandrīz jebkuru grāmatu par tirdzniecību, un padoms ir viens un tas pats: agri samazināt zaudējumus un ļaut peļņai darboties. Kad darījums ir pret jums, aizveriet to—labāk jau laikus ciest nelielus zaudējumus nekā vēlāk ciest lielus zaudējumus.

Kad jūs veicat tirdzniecību, izmantojiet stop-loss rīkojumu. Neatkarīgi no stratēģijas cenšaties panākt vismaz 1:1. Faktiskais attālums, kādā izvietojat apstāšanās un limitus, ir atkarīgs no tirgus apstākļiem, piemēram, svārstīguma, valūtu pāra un no tā, kur redzat atbalstu un pretestību.

Likni aprēķiniet savu tirdzniecības apjomu ar pieturām un limitiem, izmantojot BlueSuisse Apps riska pārvaldības indikatoru.

Daudzi tirgotāji ierodas valūtas tirgū, lai izmantotu plašu sviras līdzekļa pieejamību - iespēju kontrolēt tirdzniecības pozīciju, kas ir lielāka nekā jūsu pieejamais kapitāls. Tomēr, lai gan liela sviras efekta izmantošana potenciāli var palielināt jūsu peļņu, tā tikpat ātri un, iespējams, vēl vairāk var palielināt jūsu zaudējumus.

Harte 4: Rentablo tirgotāju procentuālais īpatsvars pēc vidējā efektīvā sviras finansējuma.

Rezultabilitāte būtiski samazinās, palielinoties efektīvajam sviras sviras efektam: 40 % tirgotāju, kuri izmantoja vidējo efektīvo sviru 5:1 vai mazāku, strādāja ar peļņu, bet tikai 17 % tirgotāju, kuri izmantoja 25:1 vai lielāku sviru, noslēdza darījumus ar peļņu.

Mičels un Dāvids katrs atver 10 tūkstošu kontu un vēlas tirgot EUR/USD (MMR 26 dolāri par 1 tūkstoti). Abi izmanto riska un atdeves attiecību 1:2 ar stop pie 100 un limitu pie 200. Tomēr viņi izmanto divus dažādus sviras koeficientus.

BET EUR/USD TRADĒ ZEMĀ, KĻŪSTOT PAR 60 PIPS. TIRDZNIECĪBAS DIENAS NOSLĒGUMĀ:

KAS TIRGOTĀJS VĒRĪT VAIRĀK VARĒTU ATTĀKOTIES NO IERĪCĒJĀ PLĀNA?

Kad darījums gāja pretī Mičelam, darījumā nebija vietas, no kuras izlietot, un izmantojamā rezerve ātri izgaisa, nostumjot viņu tuvu maržinālajam pieprasījumam. Dāvidam ir atbilstošs sviras efekts (un pieturas un ierobežojumi), lai dotu tirdzniecības telpai iespēju atgriezties labvēlīgākā pozīcijā.

Tā pati tirgus kustība Tomam izmaksāja trīs reizes dārgāk nekā Džerijam.

Jo lielāks ir sviras efekts, jo lielāks ir risks katrā darījumā, kas, iespējams, pastiprina iracionālu lēmumu pieņemšanu.

Lai aprēķinātu aizņemto līdzekļu īpatsvaru, daliet savu darījuma apjomu ar sava konta pašu kapitālu.

Svarīgi ir zināt saikni starp aizņemto līdzekļu īpatsvaru un pašu kapitālu. Tagad jums ir jāizlemj, cik daudz esat gatavs riskēt, un attiecīgi jānosaka jūsu tirdzniecības kapitāls. Lai atrastu efektīvu sviras finansējumu, ņemiet vērā divus ievades datus: tirdzniecības apjomu un pašu kapitālu.

Pieņemsim, ka jūs atverat kontu ar 10 000 ASV dolāru pašu kapitālu. Sviras sviras efekts 10:1 nozīmētu, ka vienlaicīgi atveriet pozīcijas, kas nav lielākas par 100 000 dolāru

Ņemot vērā saikni starp rentabilitāti un sviras rādītāju, var redzēt skaidru saikni starp vidējo izmantoto pašu kapitālu un tirgotāja sniegumu. Zemākajā līmenī tikai 21% tirgotāju ar 1000 ASV dolāru pašu kapitālu guva peļņu.

Tiem, kuru pašu kapitāls pārsniedza 10 000 ASV dolāru, bija vairāk nekā divas reizes lielāka iespēja gūt peļņu. Tirgotāji, kuru pašu kapitāls bija mazāks par 1000 USD, izmantoja vidēji 28:1 sviras finansējumu, savukārt tirgotāji, kuru pašu kapitāls pārsniedza 10 000 USD, izmantoja vidēji 5:1.

Riskējiet tikai 10% vai mazāk no konta atlikuma jebkurā brīdī. Saskaitiet visu savu tirgus riska darījumu (visu savu darījumu) naudas vērtību un nekad neļaujiet, lai šī summa pārsniedz 10 reižu jūsu pašu kapitālu.

Lai aprēķinātu viena darījuma sviras efektu, daliet darījuma apjomu ar konta pašu kapitālu.

Mūsu dati par tirgotāju sniegumu liecina, ka tirgotājiem vidēji ir zemāka uzvaras procentuālā daļa nepastāvīgu tirgus stundu laikā un tirgojot ātrāk mainīgos tirgos. Un otrādi, kad vidējās pipu kustības ir mazākas, tirgotājiem veicas labāk, gūstot lielāku peļņas procentuālo daļu.

Ļoti ātri var redzēt, ka GBP/USD pipa vērtība ievērojami atšķiras atkarībā no dienas laika. Vidēji no plkst. 4:00 līdz 5:00 mārciņa bija piecas reizes svārstīgāka nekā no plkst. 23:00 līdz 00:00.

Tirgotāji parasti ir ienesīgāki, kad tirgi ir mazāk aktīvi.

Kā jūs varat mēģināt izmantot šo likumsakarību priekšrocības? Viens no veidiem var būt atspoguļot simulēto laika ziņā jutīgo GBP/USD sniegumu un tirgoties kā vienkāršs diapazona tirgotājs.

Veiksim atpakaļejošu testu. Izmantojot RSI stratēģiju, mēs pērkam un pārdodam, kad GBP/USD šķērso RSI līnijas. Neapstrādātais pašu kapitāls" netiek filtrēts pēc dienas laika. 'Filtrētais pašu kapitāls' ir filtrēts neklātienes stundām, no plkst. 14:00 līdz 6:00 pēc Ņujorkas laika.

Pagātnes rezultāti nav rādītājs nākotnes rezultātiem, taču, pieturoties pie diapazona tirdzniecības tikai ārpus darba laika, vidējais tirgotājs būtu bijis daudz veiksmīgāks izlasē iekļautajā periodā.

Bet protams, ne visas valūtas ir vienādas. Japānas jenai ir tendence Āzijas tirdzniecības sesijas laikā novērot lielāku svārstīgumu nekā tās Eiropas kolēģiem, jo tā ir Japānas darba diena.

Pielietojot to pašu hipotētisko stratēģiju ar un bez laika filtra, var redzēt, ka USD/JPY nespēlē tik labi kā GBP/USD.ll

Vēsturiski mums šķiet, ka ārpusstundu laika filtri ir labi darbojušies Eiropas valūtu pāriem, piemēram, GBP/USD un EUR/USD.

Tirgojiet ar Eiropas valūtām ārpus darba laika, izmantojot diapazona tirdzniecības stratēģiju

Mēs uzskatām, ka tirgotājiem kopumā veiksmīgāk veicas diapazona tirdzniecība ar Eiropas valūtu pāriem laikā no plkst. 14:00 līdz plkst. 6:00 pēc Ņujorkas laika. Āzijas un Klusā okeāna valstu valūtas, šķiet, ir grūti tirgot diapazona tirdzniecībā jebkurā diennakts laikā, jo tās parasti ir diezgan aktīvas Rietumu ārpusstundās.